欺骗黄金市场！前交易员：摩根大通制造虚假需求推动金价 近十年“进行超过50000次”

　　前交易员提出重磅指控，称摩根大通欺骗了黄金市场。在审判3名被控欺诈的前银行雇员作证时说，摩根大通公司的黄金交易和销售团队如此专注于赚钱，以至于他们多年来一直通过所谓的欺骗交易来欺骗市场。他们提到，摩根大通制造虚假需求，推动金价上涨，不总是有效但足够成功。

　　“我们的工作是不惜一切代价赚钱，”2017年前在该银行担任交易员的埃德蒙兹(John Edmonds)提到说，利用欺骗性交易来操纵各种贵金属的价格，几乎是一种每天都能产生利润的方法。“当时每个人都在办公桌上做这件事，而且效果很好。”

　　埃德蒙兹正在作证指控他的前任老板迈克尔·诺瓦克(Michael Nowak)、交易部门的长期负责人、黄金交易员格雷格·史密斯(Gregg Smith)和对冲基金推销员杰弗里·鲁弗(Jeffrey Ruffo)。埃德蒙兹周二在芝加哥告诉联邦陪审团，该团队不仅买卖贵金属，而且在埃德蒙兹担任交易员的十年间，系统地作弊以帮助自己和他们的顶级客户。

　　埃德蒙兹描述他是如何在摩根大通学会恶搞的，如果他想以更高的价格卖出，他会在当前市场价格之上下订单，然后以更高的价格下大量订单，然后在执行之前取消订单。他说：“我想通过制造虚假的需求指示，借此来推动价格上涨。”

　　他强调说，虽然这项技术并不总是有效，但它已经足够成功，交易台上的每个人每周都会使用几次。“如果我们想低价买入，我们可以，”他说。“如果我们想卖出高价，我们可以。”

　　埃德蒙兹是少数合作者中的第一个，他们将作证，检察官说这将支持他们的说法，即诺瓦克、史密斯和鲁弗在2008至2016年期间，参与敲诈勒索企业。埃德蒙兹是贵金属部门第一个承认犯罪和暗中合作对付前同事，他对2018年与欺骗有关的阴谋和商品欺诈指控认罪。

　　检察官声称，诺瓦克办公桌上的交易员将欺骗作为一种核心商业行为，在近十年内进行超过50000次，尽管陪审团只会听到其中的一小部分。律师表示，政府的案件是基于对证据的误读和对埃德蒙兹等证人的依赖，他们正在作证以获得轻处罚。如果所有罪名成立，3人将面临数十年的监禁。

　　埃德蒙兹是布鲁克林人，拥有纽约皇后区圣约翰大学的学位，2009年以约80000美元的薪水加入摩根大通的贵金属部门。他告诉陪审团，埃德蒙兹的主管和办公桌上的更高级成员向他展示了如何分层交易，并补充说，办公桌上的人都明白这是交易贵金属期货的方式。

　　上周五，检察官将交易台描述为一个没有墙壁或门的小区域，诺瓦克、埃德蒙兹和其他人并肩坐在那里，相距仅几英尺。司法部欺诈检察官露西詹宁斯告诉陪审团，团队中的每个人“都能看到和听到每个人在做什么”。

　　诺瓦克的律师大卫迈斯特告诉陪审团，埃德蒙兹“渴望取悦”，但他的交易技巧“并没有成功”，他的工作被解雇了。即使在摩根大通的交易员中，埃德蒙兹也很引人注目。有时，他会在正版合约的另一面下达多达400份合约的订单，而他对涉及白银期货的交易供认不讳。

　　周二早些时候，陪审员听取了纪念碑经济集团有限责任公司(Monument Economics Group LLC)顾问克里斯托弗·杰克曼(Christopher Jackman)的证词，他被司法部以140万美元的价格聘请，以分析芝加哥商品交易所的数据并记录政府声称的欺诈交易，以及摩根大通成员的聊天记录。

　　杰克曼曾在2010年举例说明，当时芝加哥商品交易所的数据显示，史密斯以低于最佳买入价50美分的价格下达5份黄金期货合约的买单，然后很快又下达170份卖单。杰克曼说，当时史密斯的卖出订单占市场上可见订单的一半以上。价格下跌，史密斯执行他的5个买单，然后在执行前取消所有170个卖单，所有这些都在大约3秒钟内完成，杰克曼说。

　　在2012年1月的数据中，数据显示，诺瓦克下达卖出5份价值约80万美元的黄金合约订单，随后下达买入80份价值1300万美元的合约的订单，这在当时占可看到订单的1/3以上。市场，杰克曼说，在价格上涨后，诺瓦克执行所有5个卖单并取消了所有买单，并补充说整个事件持续不到15秒。